Russlands berühmter Weihnachtsmann streift durch die verschneiten Wälder. Dort heulen Wölfe, lauern Bären, und die gefürchtete Hexe Babajaga treibt ihr Unwesen. Der eitle Iwan wird vorübergehend in einen Bären verwandelt. Trotzdem liebt ihn Nastjenka, die von ihrer Stiefmutter und deren Tochter Marfuschka ausgebeutet wird. Doch auch in Russland werden die Guten belohnt und die bösen bestraft. Zumindest im Märchen. Nastjenka bekommt ein Kästchen mit Gold und ihren rückverwandelten schönen Iwan, Marfuschka erntet Kohlen und die Stiefmutter bereut ihre Schandtaten und verspricht Besserung. Eine bezaubernde Weihnachtsgeschichte, in der die russische Seele alles zum Guten wendet.